Studebaker had in hett begin van de jaren dertig weinig geluk, de tot het concern behorende merken Erskine, Pierce-Arrow en Rockne brachten geen geld in het laadje en op zeker ogenblik werd zelfs gepoogd samen te gaan met het vrachwagenmerk White. Dat mislukte en met een totale verkoop van 33.000 automobielen werd er in 1933 verlies geleden. Voor de vice-presidenten Vance en Hoffman werd het hoogtijd het roer om te gooien, om te beginnen verkochten ze het prestigemerk Pierce-Arrow en in 1938 werd Raymond Loewy als ontwerper aangetrokken, in hetzelfde jaar werd de typenaam "Dictator" vervangen door "Commander" en een jaar later rolden 106470 wagens van de band in South Bend. Met een gedeelde grille en de koplampen in de spatborden was het een goed ogende, moderne auto (zie boven in coupévorm).